1. مشخصات عمومی دوره

مدرس:

حسين عبده تبريزي

abdoh@abdoh.net

کمک مدرس:

میثم رادپور

maysam.radpour@gmail.com

دستیاران:

مهرداد حیرانی

Mehrdad_Heyrani@yahoo.com

محمدرضا محمودی

Reza.Mahmoodi86@gmail.com

روز و ساعت کلاس:

بهمن‌ماه سال 1392 تا خرداد ماه سال 1393

روزهاي سه‌شنبه، ساعت: 11:00-8:00

محل برگزاری:

دانشکدۀ اقتصاد و مدیریت دانشگاه صنعتی شریف

کلاس شمارۀ 6

سایت آموزشی:

www.finance.ir

2. پیش‌نیازهای دوره

از دانشجویان این دوره انتظار می‌رود درک مقدماتی نسبت به مفاهیم و نظریه‌های پایۀ مالی داشته باشند. داشتن مهارت کارکردن با نرم‌افزارهای صفحه‌گسترده مانند Excel و ماشین حساب‌های مالی برای دانشجویان این دوره توصیه می‌شود.

3. شرح دوره

گسترۀ دانش مالی از زمان پایه‌گذاری تا کنون بسیار توسعه یافته است. مسائل مالی بنگاه‌های غیر مالی، مسائل مربوط به بازارها و نهادهای مالی، چالش‌های اندازه‌گیری و مدیریت ریسک‌های مالی و ... همگی موضوع مطالعۀ این حوزه از دانش‌اند.دورۀ مباحث منتخب مالی برای دانشجویانی طراحی شده که علاقه‌مندند در زمینۀ مسائل متنوع مورد مطالعۀ مالی مهارت‌ و دانش کسب کنند. هدف از این دوره تمرکز بر جزئیات مسائل مالی نیست، بلکه معرفی و تشریح کلی مسائل مختلف حوزه‌های دانش مالی است. به‌طور خاص، این دوره برای دانشجویانی طراحی شده که علاقه‌مندند با آگاهی عمومی از دانش مالی، در مورد انتخاب این حوزه از دانش به‌عنوان رشتۀ تخصصی آیندۀ خود تصمیم‌گیری کنند.

4. ارزیابی

مورد مشمول نمره

سهم از نمرۀ کل

مشارکت در کلاس

30%

تکالیف کلاسی

20%

امتحان‌های میان‌ترم

30%

امتحان‌ پایان‌ترم

20%

5. ریز نشست‌های درس

بخش اول: دانش مالی: اصول و مقدمات

جلسة اول

مفاهيم پايه ـ مالي چيست؟

- معرفی دوره [سایت، دروس، ارائه شده در سال‌های 93-92، مشخصات دوره]

- مروری بر دانش مالی [سایت، اسلایدهای آموزشی، مالی شرکت‌ها]

- اسلاید: داستان مدیریت مالی از منظر مالی شرکت‌ها [سایت، اسلایدهای آموزشی، مالی شرکت‌ها]

- مقاله: حسابداران محافظه‌کار، مدیران مالی بلندپرواز [سایت، مقاله‌ها، روزنامه‌ای (ژورنالیستی)]

- کتاب: شمارۀ 21/ مقاله‌های 1-1و 2-2

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

اسلايد: مقدمه‌اي بر امور مالي شركت‌ها [سایت، اسلایدهای آموزشی، مالی شرکت‌ها]

کتاب شمارۀ2

Cahpter1: Introduction to Corporate Finance

کتاب: شمارۀ 4

Cahpter1: The Firm and the Financial Manager

کتاب: شمارۀ 5

Chapter 1: Finance and the Financial Manager

کتاب: شمارۀ 6

Chapter 1: Finance and the Firm

جلسة دوم

برندگان نوبل اقتصاد مالی

- مروری بر نوبلیست‌های مالی [سایت، اسلایدهای آموزشی، مالی شرکت‌ها] (در دست تدوین)

- مقاله: شمارۀ 1

- فیلم: مستندکشف فرمول قیمت‌گذای اختیار معامله

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

اسلاید: ساختار سرمایه [سایت، اسلایدهای آموزشی، مالی شرکت‌ها]

کتاب: شمارۀ 1

Chapters 15 and 16: Capital Structure Decisions Part I and Part II

کتاب: شمارۀ 2

Chapter 17: Financial Leverage and Capital Structure Policy

کتاب: شمارۀ 3

Chapter 15: Capital Structure

کتاب شمارۀ 10

Chapters 1: Finding the Efficient Set, Chapter 6: Factor Model, Chapter 8: Capital Asset …

کتاب شمارۀ 10

Chapter 17: European Option Pricing

کتاب: شمارۀ 18/ فصل هجدهم: نظریۀ بافت سرمایه و بافت سرمایۀ بهینه

کتاب شمارۀ 24/ فصل چهارم

بخش دوم: بازارها و نهادهای مالی

جلسة سوم

ابزار، نهاد و بازارهاي مالي

- اسلاید: ابزار، نهاد و بازارهای مالی [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

- اسلايد: روش‌هاي نوين تأمين مالي: بازار پول در مقابل بازار سرمايه [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

- کتاب: شمارۀ 18/ فصل اول و دوم

- کتاب: شمارۀ 20/ مقالة 5-1، 3-2 ، 9-2

- کتاب: شمارۀ 21/ مقالة 3-3

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

اسلاید: تأمین مالی در فرابورس [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

مقاله: شمارۀ 2

کتاب: شمارۀ 3

Chapter 1: Introduction to Capital Markets, Consumption and Investment

کتاب: شمارۀ: 8

Chapter1: Introduction and Overview of Financial Markets

کتاب: شمارۀ 9

Chapter 1: Financial Markets and Their Products; Chapter 2: Secondary Markets

جلسة چهارم

موردكاوي بازارهاي مالي: بازار جهانی ارز

اسلايد: بازار فارکس [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

سایت: بازار جهانی ارز. مراجعه شود به سايت:

forexfactory.com

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب: شمارۀ 8

Chapter 9: Foreign Exchange Markets

کتاب: شمارۀ 9

Chapter 10: Foreign Exchange

کتاب: شمارۀ 23، مقالة بازار جهاني ارز و كاركردهاي آن

جلسة پنجم

موردكاوي ابزار مالی: مشتقه‌های مالی؛ اوراق بهادار با درآمد ثابت

- اسلاید: مروری بر مشتقه‌های مالی[سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی] (در دست تدوین)

- اسلاید: اوراق بهادار با درآمد ثابت [سایت، اسلایدهای آموزشی، مدیریت سرمایه‌گذاری] (در دست تدوین)

- کتاب: شمارۀ 12

Chapter 2: Risks Associated With … Chapter 3: Measuring Interest Rate Risk and …

مستند ترقی پول [بخش چهارم: اسارت بشر]

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب شمارۀ 10

Chapter 17: European Option Pricing

کتاب شمارۀ 12

کتاب: شمارۀ 13

* مرور و جمع‌بندی جلسه‌های قبلی

* آزمون اول(میان‌ترم): منابع و مآخذ جلسه‌های اول تا پنجم به شرح برنامه؛ کتاب شمارۀ 19: بخش اول: مقدمات

جلسة ششم

موردکاوی نهادهای مالی:

بانك‌داري تجاري و بانك‌داري سرمايه‌گذاري؛ بانک‌داری اسلامی

- اسلايد: نقش شركت‌هاي تأمين سرمايه در تأمين مالي [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

- اسلاید: مالی اسلامی: اصول و مقدمات [اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی] (در دست تدوین)

- فیلم: مستند ترقی پول [بخش دوم: سودای طمع]

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

اسلاید: جایگاه بازار سرمایه و نقش آن در تعامل با صنعت بانکداری [سایت، سمینارها و کنفرانس‌ها]

اسلاید: مالی اسلامی: بازارها و نهادها [اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی](در دست تدوین)

کتاب: شمارۀ 1

Chapter 18: Initial Public Offering; Investment Banking and Financial Restructuring

کتاب: شمارۀ 2

Chapter 16: Raising Capital

جلسة هفتم

موردكاوي بازارها و نهادهای مالي: بازار سرمایۀ ایران

- اسلاید: بازار سرمایۀ ایران [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی] (در دست تدوین)

- اسلاید: صندوق‌های سرمایه‌گذاری [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی] ( در دست تدوین)

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب شمارۀ 26/ قانون 84 و 88

جلسة هشتم

بحران‌های مالی جهانی

- اسلايد: بحران مالي بين المللي و ريشه‌هاي آن [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

- اسلاید: بحران وام‌هاي بدون‌اعتبار [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

- اسلاید: بحران منطقۀ یورو سایت [سایت، اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

- سایت:

 http://www.cashmone.com/economic-financial-crisis-2008-causes

بخش سوم: مالی شرکت‌ها

جلسة نهم

تصميمات سرمايه‌گذاران، مقام ناظر، و اصول شرکت‌داری

- اسلايد: شرکت‌داری [سایت، اسلایدهای آموزشی، مالی شرکت‌ها]

- اسلايد: مسألة نمايندگي [سایت، اسلایدهای آموزشی، مالی شرکت‌ها]

- مقاله: شمارۀ 3

- کتاب: شمارۀ 18/ فصل سوم

- فیلم: مجمع عمومی یک شرکت بورسی

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب: شمارۀ 1

Chapter 1: An Overview of Financial Management

کتاب: شمارۀ 9

Chapter5: Regulation

كتاب: شمارۀ 16/ مقالۀ سوم: شیوه‌های مالی هدایت دیدگاه‌ها و ....

سايت: سازمان بورس و اوراق بهادار، بخش تاريخچة بورس و اهداف سازمان

سایت: ويكي پديا و

Corporate Governance

سایت: FSA كل بخش about us

جلسة دهم

ادغام و قبضة مالكيت؛ خرید شرکت توسط مدیران؛ شرکت‌های هلدینگ

- اسلايد: قبضة مالكيت و تجديد ساختار ] سایت/ اسلایدهای آموزشی/ مالی شرکت‌ها[

- کتاب: شمارۀ20/ مقاله‌های 6-1 و 8-2

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

اسلاید: شرکت‌های هلدینگ در اقتصاد ایران، فرصت‌ها- تهدیدها [سایت، سمینارها و کنفرانس‌ها]

کتاب: شمارۀ 1

Chapter 26: Mergers, LBOs, Divestitures, and Holding Companies

کتاب: شمارۀ 2

Chapter 25: Mergers and Acquisitions

کتاب: شمارۀ 3

Chapter 22: Mergers, Accusations, and Corporate Control

مرور و جمع‌بندی جلسه‌های قبلی

آزمون اول(میان‌ترم): منابع و مآخذ جلسه‌های پنجم تا دهم به شرح برنامه؛ کتاب شمارۀ 19: بخش دوم

بخش چهارم: مدیریت سرمایه‌گذاری

جلسة یازدهم

سرمایه‌گذاری و تأمین مالی املاک و مستغلات

- مفدمه‌ای بر تأمین مالی و سرمایه‌گذاری املاک و مستغلات [سایت، اسلایدهای آموزشی، مدیریت سرمایه‌گذاری]

- کتاب: املاک و مستغلات

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب شمارۀ 11

Cahpter1:Real Estate Space and Asset Markets

جلسة دوازدهم

ارزشیابی اوراق بهادار

- اسلاید: ارزشیابی سهام [سایت، اسلایدهای آموزشی، مدیریت سرمایه‌گذاری] (در دست تدوین)

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب شمارۀ 14

بخش پنجم: مهندسی مالی و مدیریت ریسک

جلسة سیزدهم

ریسک‌های مالی و نظام اندازه‌گیری و مدیریت ریسک

- اسلاید: ابزار، نهاد و بازارهای مالی با رویکرد معرفی ریسک [اسلایدهای آموزشی، بازارها و نهادهای مالی]

- اسلاید: مبانی نظام اندازه‌گیری و مدیریت ریسک [اسلایدهای آموزشی، مهندسی مالی و مدیریت ریسک]

- کتاب: شمارۀ 21، مقاله‌های بخش دوم

- کتاب: شمارۀ 23، فصل اول: کلیات ریسک

جلسة چهاردهم

پوشش ریسک

- اسلاید: چگونه ریسک را پوشش دهیم؟ [سایت، اسلایدهای آموزشی، مهندسی مالی و مدیریت ریسک] (در دست تدوین)

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب شماره 23

بخش ششم: مالی رفتاری

جلسة پانزدهم

مبانی مالی رفتاري

- اسلايد: معرفي مالي رفتاري ] اسلایدهای آموزشی/ مالی رفتاری[

برای مطالعۀ بیشتر مراجعه کنید:

کتاب: شمارۀ 15

مرور و جمع‌بندی جلسه‌های قبلی

آزمون سوم (پایان‌ترم): منابع و مآخذ جلسه‌های دهم تا پانزدهم به شرح برنامه؛ کتاب: شمارۀ 19: بخش سوم

منابع و مآخذ:

مقاله

1. Miller, H. M., (2000). The History of Finance, Journal of Applied Corporate Finance, V. 13

2. Fama, U. F., (1969). Efficient Capital Markets: A Review of Theory and Empirical Work. V. 25

3. Gompers, P., Ishii, J., Metrick, Andrew., (2003). Corporate Governance and Equity Prices. The Quarterly Journal of Economics, V. 118

کتاب‌

1. Brigham, U. F., Daves, Ph. R., Intermediate Financial Management

2. Ross, S. A., Westerfield, R. W. & Jordan. B. D., Fundamentals of corporate finance

3. Copeland, Th. E., Weston, J. Fred., Shastri, K., Financial Theory and Corporate Policy

4. Brealy, R. A., Myera, S. C., Marcus, A. J., Fundamentals of Corporate Finance

5. Brealy, R. A., Myera, S. C., Principles of Corporate Finance

6. Gallagher, T. J., Andrew, J. D., Financial management: principles and practice

7. Fabbozi, F., Ferri, M., and Modigliani, F. Foundations of Financial Market & Institutions

8. Saunders, A., Cornett, M., Financial Markets and Institutions: a modern perspective

9. McInish, T. H., Capital Markets: A Global Perspective

10. Haugen, R. A., Modern Investment Theory

11. Geltner, D. M, Miller. N. G, Clayton. J. & Eichholtz. P, Commercial Real Estate Analysis & Investments.

12. Fabozzi, F. J., Fong, G., Advanced Fixed Income Portfolio Management

13. Hull, J. C., Option, Futures, and Other Derivatives

14. McKinsey & Company., Valuation: Measuring and Managing the Value of Companies

15. نظریه‌های مالی نوین/ رابرت هاگن/ ترجمۀ: دکتر غلامرضا اسلامی بیدگلی، شهاب‌الدین شمس و هستی چیت‌سازان

16. كتاب: مجموعه مقالات بازار سرمايه /دكتر علي جهانخاني

17. مديريت مالي1 / وستون، بریگام/ ترجمۀ حسین عبده تبریزی

18. مدیریت مالی 2/ وستون، بریگام/ ترجمۀ حسین عبده تبریزی

19. مباني بازارها و نهادهاي مالي/فبوزي، فري، موديلياني/ ترجمۀ حسین عبده تبریزی

20. خطر و بازده/ ریچارد بریلی/ ترجمۀ حسین عبده تبریزی

21. مجموعة مقالات مالي و سرماية گذاري جلد 1/ حسین عبده تبریزی

22. مجموعة مقالات مالي و سرماية گذاري جلد2 / حسین عبده تبریزی و میثم رادپور

23. مجموعۀ مقالات مالی و سرمایه‌گذاری جلد 3/ حسین عبده تبریزی و میثم رادپور (در دست انتشار)

24. اندازه‌گیری و مدیریت ریسک بازار/ حسین عبده تبریزی و میثم رادپور

25. فرهنگ اصطلاحات مالی و سرمایه‌گذاری/ غلامرضا نظربلند، حسین عبده تبریزی و عبدالله کوثری

26. قوانین و مقررات بازار اوراق بهادار/ سازمان بورس و اوراق بهادار